運(yùn)作公告

        中信理財(cái)之全面配置計(jì)劃0811期(理財(cái)編碼:P08B30101)2009年7月投資公告

        • 2009-08-11 23:50
        • 來(lái)源:

        尊敬的客戶(hù):

        您好!您所投資的中信理財(cái)之全面配置計(jì)劃0811期2009年7月投資情況如下:

        一、產(chǎn)品凈值及收益

        截至2009年7月31日,中信理財(cái)之全面配置計(jì)劃0811期(理財(cái)編碼:P08B30101)每份凈值為1.0261元,累計(jì)年化收益率為3.26%。和上期期末相比凈值上升0.0066元,漲幅0.65%。

          7月31日
        累計(jì)凈值 1.0261元
        每萬(wàn)元凈收益 261元
        累計(jì)年化收益率 3.2625%

        說(shuō)明:
        1.首次發(fā)行未上市交易的新股、可轉(zhuǎn)債(含分離交易可轉(zhuǎn)債)以成本價(jià)計(jì)算,處于鎖定期的新股和公開(kāi)增發(fā)新股等未上市股票按照估值日市場(chǎng)收盤(pán)價(jià)計(jì)算,若估值日無(wú)交易的,以前一個(gè)交易日的收盤(pán)價(jià)計(jì)算。
        2.銀行間市場(chǎng)交易的證券以成本價(jià)計(jì)算。
        3.受讓信貸資產(chǎn)按照成本價(jià)進(jìn)行估值,收益在實(shí)際收到時(shí)記入信托財(cái)產(chǎn)。
        4.產(chǎn)品每份初始凈值1元。凈值已扣除固定費(fèi)。

        中信理財(cái)之全面配置計(jì)劃0811期每份凈值變化如下圖所示:

        中信理財(cái)之全面配置計(jì)劃0811期(理財(cái)編碼:P08B30101)2009年7月投資公告

        二、本月市場(chǎng)回顧與投資小結(jié)

        7月A股市場(chǎng)加速上揚(yáng),并在成交量急速放大配合下再創(chuàng)行情新高,大盤(pán)月線(xiàn)以長(zhǎng)陽(yáng)報(bào)收,繼續(xù)形成月線(xiàn)七連陽(yáng)。

        月線(xiàn)七連陽(yáng)后的A股市場(chǎng)沖高回落的概率加大。首先,新股供應(yīng)持續(xù)增加,包括解禁限售股,將對(duì)市場(chǎng)資金產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性影響;其次,股票需求結(jié)構(gòu)出現(xiàn)變化,基金進(jìn)一步加倉(cāng)的能力減弱,散戶(hù)開(kāi)始大舉入市;第三,從市場(chǎng)本身來(lái)看,無(wú)論是指數(shù)上漲的幅度、時(shí)間的跨度、兩市成交量以及個(gè)股估值,均預(yù)示市場(chǎng)可能出現(xiàn)調(diào)整?;谝陨锨闆r,產(chǎn)品管理人對(duì)A股市場(chǎng)后期走勢(shì)的判斷趨于謹(jǐn)慎,但認(rèn)為8月份A股市場(chǎng)仍然存在一些結(jié)構(gòu)性的投資機(jī)會(huì)。

        7月份債市在多重利空因素影響下整體出現(xiàn)調(diào)整,特別是央行啟動(dòng)1年期央票以收緊流動(dòng)性,以及大盤(pán)股的發(fā)行,使得二級(jí)市場(chǎng)收益率在短期內(nèi)大幅飆升,導(dǎo)致市場(chǎng)情緒較悲觀。

        2、投資小結(jié)

            產(chǎn)品受托管理人根據(jù)市場(chǎng)的急劇變化,逐步縮短所持債券久期,在本月減持了長(zhǎng)端債券,同時(shí)通過(guò)積極參與新股(可轉(zhuǎn)債)申購(gòu)提升產(chǎn)品收益。

        期末持倉(cāng)狀況

        投資品種 市值 持倉(cāng)比例
        銀行存款等現(xiàn)金資產(chǎn) 1,752,908.04 0.68%
        開(kāi)放式貨幣基金 40,238,572.29 15.60%
        債券投資 10,897,928.77 4.23%
        新股申購(gòu) 205,000,000.00 79.49%

        三、后市展望與投資策略

        1、后市展望

        產(chǎn)品受托管理人認(rèn)為8月份債市會(huì)隨著公開(kāi)市場(chǎng)利率的企穩(wěn)出現(xiàn)小幅反彈,但對(duì)8月債市走勢(shì)并不太樂(lè)觀。同時(shí),產(chǎn)品受托管理人判斷三季度末債券市場(chǎng)可能會(huì)有機(jī)會(huì),主要原因?yàn)椋旱谝唬谕顿Y效應(yīng)減弱的情況下,中國(guó)經(jīng)濟(jì)四季度環(huán)比增速會(huì)有回落;第二,央行的貨幣政策將趨于明朗;三,經(jīng)濟(jì)能否持續(xù)復(fù)蘇也趨于明朗;四,股市出現(xiàn)調(diào)整的可能性更大。

        2、投資策略

        產(chǎn)品受托管理人將逐步減持銀行間債券資產(chǎn),增加流動(dòng)性好的貨幣資產(chǎn),并積極參與新股申購(gòu)。

        產(chǎn)品各管理人共同珍惜產(chǎn)品投資人對(duì)我們的投資和信任。產(chǎn)品管理人將繼續(xù)奉行審慎投資、規(guī)范運(yùn)作的管理原則,勤勉盡責(zé)地為提高賬戶(hù)收益率、實(shí)現(xiàn)客戶(hù)資產(chǎn)價(jià)值最大化而努力。

        感謝您對(duì)中信銀行的大力支持!

        中信銀行
        2009年8月11日

        相關(guān)推薦

        日韩精品乱码av一区二区,欧美黄色福利免费观看,亚洲高清无码三级片在线,国产午夜高清无码一级片 亚太影院 柯西贝尔-游戏赚网 亚洲乱码中文字幕在线 日本熟妇牲交视频在线观看,国产在线播放99,国产一级无码视频,国产在线观看添荫蒂视频|www.tjnx.com.cn/ 日本熟妇牲交视频在线观看,国产在线播放99,国产一级无码视频,国产在线观看添荫蒂视频|www.zzshanglu.com http://www.tjnx.com.cn/ http://www.zzshanglu.com